Setiap instrumen investasi tentu menawarkan imbal hasil pada investornya dalam bentuk yang beragam. Dalam hal ini, investasi obligasi menawarkan fixed rate atau kupon tetap yang akan dibayarkan secara berkala hingga jatuh tempo. Jadi apa itu Obligasi FR? Untuk lebih jelasnya, ikuti penjelasan di bawah ini.
Apa Itu Fixed Rate (FR) Pada Obligasi?
Kupon Tetap (Fixed Rate Coupon) adalah pembayaran bunga tetap yang dibayarkan secara berkala kepada pemegang obligasi selama jangka waktu obligasi.
Jumlah bunga yang dibayarkan ditentukan pada saat obligasi diterbitkan dan tetap tidak berubah hingga jatuh tempo.
Contohnya, jika sebuah obligasi memiliki nilai nominal Rp1.000.000 dan kupon tetap sebesar 5% per tahun, maka pemegang obligasi akan menerima pembayaran kupon sebesar Rp 50.000 per tahun atau 25.000 per 6 bulan hingga obligasi tersebut jatuh tempo.
Keuntungan Fixed Rate (FR) Atau Kupon Tetap
Obligasi Fixed Rate (FR) atau Kupon Tetap menawarkan beberapa keuntungan, antara lain:
Aman Dijamin Negara
Keunggulan utama Obligasi FR terletak pada jaminan keamanan yang diberikan oleh negara. Dikarenakan obligasi FR diterbitkan secara langsung oleh Pemerintah, tingkat risikonya dianggap rendah dan memberikan keamanan yang lebih terjamin. Pemerintah memberikan jaminan 100% terhadap pengembalian modal dan pembayaran bunga atau kupon kepada para investor.
Keamanan tanpa batasan maksimal modal investasi ini menciptakan rasa tenang bagi investor. Sehingga setiap modal yang diinvestasikan oleh para investor mendapatkan perlindungan penuh dari negara, memberikan rasa aman bagi para investornya.
Kepastian Pendapatan
Karena jumlah bunga yang dibayarkan tetap, pemegang obligasi dapat memperkirakan pendapatan yang akan diterima setiap 6 bulan hingga jatuh tempo obligasi.
Stabilitas
Obligasi Fixed Rate (FR) memberikan stabilitas pada portofolio investasi karena jumlah bunga yang dibayarkan tetap tidak berubah hingga jatuh tempo obligasi.
Memberikan Imbal Hasil Lebih Tinggi Daripada Deposito
Obligasi Fixed Rate (FR) atau obligasi tingkat bunga tetap memiliki keunggulan, yaitu imbal hasil yang lebih tinggi dibandingkan dengan deposito. Saat ini besaran kupon Obligasi FR sekitar 5-7%.
Nah, nilai ini jauh lebih besar daripada deposito yang hanya memberikan bunga sekitar 2-4% saja. Kesimpulannya, jika memilih Obligasi FR, potensi kamu mendapatkan imbal hasil yang lebih tinggi daripada berinvestasi di deposito.
Akumulasi Kupon DIlakukan Setiap Hari
Setiap transaksi pembelian Obligasi FR, investor akan mendapatkan kupon secara bertahap yang akan terakumulasi hingga mencapai jatuh tempo. Bahkan, jika kamu memutuskan untuk menjual Obligasi FR sebelum jatuh tempo, hal tersebut tidak akan mengurangi hak investor untuk mendapatkan seluruh kupon yang telah terakumulasi, tanpa adanya penalty yang perlu dikhawatirkan.
Dapat Dijual Sebelum Jatuh Tempo
Dengan likuiditas tinggi yang dimilikinya, Obligasi FR menawarkan keunggulan yang signifikan bagi investor, di mana instrumen ini dapat dijual kapan saja tanpa harus menunggu jatuh tempo. Kelebihan utama dari likuiditas yang tinggi adalah fleksibilitasnya, memungkinkan investor untuk mengakses modal dengan cepat dan efisien.
Hal ini menjadi sangat penting ketika investor membutuhkan dana darurat atau ketika muncul potensi investasi yang lebih menarik. Dengan fleksibilitas menjual obligasi FR secara instan, investor dapat merespon perubahan kondisi pasar atau potensi investasi yang muncul dengan lebih optimal.
Mudah Dipahami
Obligasi Fixed Rate (FR) sangat mudah dipahami karena jumlah bunga yang dibayarkan tetap hingga jatuh tempo obligasi.
Contoh Fixed Rate (fR)
Seperti yang sudah disinggung sebelumnya, ORI atau Obligasi Negara dan juga SR atau Sukuk Ritel merupakan jenis SBN yang memberikan kupon fixed rate sebagai imbal hasil yang tetap setiap bulannya. Kedua produk itu mempunyai masa jatuh tempo atau tenor 3 tahun dan 5 tahun.
Selain itu terdapat juga obligasi FR yang memberikan kupon tetap yang dibayarkan ke rekening dana investor setiap 6 bulan sekali.
Baca juga: Apakah Harus Menyimpan Obligasi Sampai Jatuh Tempo?
Apa Obligasi Fixed Rate (FR) Yang Cocok?
Pada dasarnya, setiap obligasi fixed rate baik itu ORI, SR atau FR memiliki satu kesamaan yaitu adanya pembayaran bunga/kupon yang tetap setiap periode. Hal ini kadang membuat investor bingung, yang mana investasi yang harus saya pilih untuk hasil terbaik.
Ada 1 cara mudah untuk menentukan instrumen mana yang paling cocok untuk investor yaitu dengan mencocokan jangka waktu investasi dengan lama jatuh tempo obligasi fixed rate yang dipilih.
Misalkan, kamu ingin berinvestasi dalam jangka menengah yaitu 3 tahun. Maka kamu harus memilih obligasi yang akan jatuh tempo 3 tahun dari tanggal pembelian kamu. Pada saat jatuh tempo, kamu sudah mendapatkan bunga selama 3 tahun beserta pengembalian pokok investasinya.
Berbeda kasusnya, bila kamu menjual sebelum jatuh tempo (sebelum 3 tahun), dimana ada kemungkinan harga obligasi mengalami penurunan harga, sehingga kamu harus menerima kerugian dari penjualan nilai pokok obligasi. Alhasil keuntungan dari bunga/kupon akan berkurang akibat kerugian nilai pokok.
Jadi, akan lebih baik bila kamu memegang obligasi hingga jatuh tempo untuk menghindari fluktuasi harga yang terjadi. Untuk itu, pastikan kamu sudah memilih obligasi dengan jatuh tempo sesuai dengan jangka waktu investasi yang diinginkan.
Ini Cara Membeli Obligasi Fixed Rate (FR) dengan Mudah
Mengingat ada banyaknya jenis obligasi fixed rate yang dijual, maka investor membutuhkan informasi yang cepat dan akurat. Cara mudah untuk mendapatkan info ini adalah dengan memanfaatkan platform investasi online yang memiliki fitur lengkap. Salah satu aplikasi yang bisa digunakan adalah Bibit.
Bibit menyediakan berbagai informasi obligasi fixed rate mulai dari FR, ORI, dan SR. Selain itu kamu juga bisa membeli obligasi ini secara langsung di bibit. Kamu bisa mendapatkan update harga obligasi secara real time serta memesan beberapa obligasi secara langsung saat pertama kali diterbitkan.
Bila membandingkan antara Bibit dengan perbankan atau perusahaan sekuritas lain, membeli obligasi FR di Bibit punya beberapa keunggulan, antara lain adalah:
Harga lebih kompetitif
Harga beli lebih rendah, harga jual lebih tinggi, spread lebih terjangkau di Bibit. Tidak ada biaya tersembunyi apapun.
Mulai dari Rp 1 juta
Minimum pembelian yang rendah lebih terjangkau untuk semua kalangan. Sedangkan membeli di bank kebanyakan memiliki minimum pembelian puluhan hingga ratusan juta.
Bisa beli Obligasi dan Investasi Lainnya
Bibit mendigitalisasi Obligasi FR, SR & ORI dengan UI/UX yang mudah untuk pemula. Kamu juga bisa investasi reksa dana, serta saham di satu aplikasi yang sama, cukup dengan Upgrade ke Bibit Plus.
Aman tercatat di KSEI
Kepemilikan Obligasi apapun tercatat atas nama kamu secara otomatis dan bisa diakses kapan saja di Akses KSEI.
Kesimpulan
Jadi terjawab sudah bukan tentang apa itu Obligasi FR? Kesimpulannya, Obligasi Fixed Rate atau Kupon Tetap adalah yang membayarkan kupon/bunga dengan nilai yang tetap secara berkala kepada pemegang obligasi selama jangka waktu obligasi. Investasi di obligasi yang memberikan kupon fixed rate akan memberikan kepastian pendapatan karena jumlah bunga yang dibayarkan tetap, pemegang obligasi dapat memperkirakan pendapatan yang akan diterima setiap 6 bulan hingga jatuh tempo obligasi.